大金融股越反彈越弱勢！指數仍要下跌，還有哪些投資機會？

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本周調整跡象越來越明顯，證券、銀行、保險等金融股在盤中多次拉升，卻沒有帶動指數出現強勢反彈，連翻紅都給人一種奢望的感覺。這也說明之后可能會繼續回調，不過外圍歐美股市已經開始出現反彈，這里A股不會深跌，只是盤中個股恐有大起大落的走勢，投資者切勿追漲殺跌。在美聯儲非農數據靴子落地后，8月也不會再加息，這里A股不會大跌，連續下跌后可以等待超跌反彈的出手機會。

主力凈流入行業板塊前五：醫藥，中藥，氟化工，制冷劑，園林； 主力凈流入概念板塊前五：PD-1抑制劑，健康中國，PVDF概念，新冠藥物，新冠檢測； 主力凈流入個股前十：中金公司、華工科技、光大證券、中信證券、華泰證券、恒瑞醫藥、國科恒泰、邁瑞醫療、銘普光磁、中信建投

進入暑假以來，鐵路探親流、旅游流、學生流交織疊加，旅客出行需求旺盛。從下半年的旅游計劃表來看，暑期檔之后還有中秋、國慶假期、年底等等需求，這也會帶動旅游行業的進一步增長，市場普遍對下半年旅游經濟持樂觀預期。騎牛看熊認為旅游行業是大消費的核心，酒店、餐飲、高鐵、飛機等等行業都會有所帶動，屬于是牽一發而動全身，所以經濟暖風襲來，政策面也會更加偏向于旅游行業的發展方向。

當前軍工板塊的估值已接近2020年第四個底部區間，中證軍工板塊PE為59.46倍，處于歷史低位，高性價比更加凸顯，板塊估值得到了充分消化，高性價比更加凸顯。騎牛看熊認為軍工板塊正處于景氣切換的關鍵節點，板塊高性價比更加凸顯，再加上外圍局勢緊張，俄烏關系導致各國的軍費開始不斷上漲，這也帶動了鞠躬企業的利潤增速。2023年軍工國改有望密集落地，板塊估值有望實現切換，軍工板塊有望出現機構資金參與。

促進汽車消費的若干措施有助于進一步穩定和擴大汽車消費，乘用車方面，國三及以下老舊乘用車有望在3年到5年集中轉化為更新需求。騎牛看熊發現市場鼓勵加快違規非標商用車淘汰報廢，政策有望為乘、商用車提供較大銷量彈性，商用車年拐點確立，新能源車的契機已經出現。之后要注意下半年新能源車的政策利好，是否能夠帶動行業出現一波銷售高潮，從而帶動汽車行業出現基本面的轉機。

澳洲鋰礦在2023年第二季度產銷量增幅顯著，售價高位運行是當前鋰價最重要的支撐因素。鋰精礦成本顯著上升，預計澳洲鋰礦價格下跌過程緩慢，或能支撐國內鋰鹽價格在20萬元/噸附近出現階段性企穩行情。騎牛看熊發現鋰礦的成本價格不斷提升，這也說明企業的成本在增長，這對于下游企業有一定的承壓，但是對于擁有鋰礦的上市公司明顯是利好，可以關注3季度業績改變所帶來的的新投資機會。

上證指數要注意能否在3250點之上穩住，要是護不住恐怕就不會3200點能否穩住了，而是直接去到下方補缺口了，這也表明本輪政策面行情暫時告一段落。從這個位置的行情來看，金融股的護盤力度開始減弱，主力資金護盤意愿也在變差，還是要做好回調的打算為上，同時注意藍籌股和金融股的動向，這是之后市場反彈的新契機。

創業板指數出現明顯回調走勢，已經跌破了5日線，在10日線附近勉強支撐。進一步向下又會回到60日線附近，牛哥反復提到2200點是本輪反彈的中樞位置，這里一旦跌破就會重新回到2150點附近，所以這個位置要注意中小創個股的走勢，特別是市場賺錢效應何時升溫，賺錢方向仍然沒有出現。